你的蔚來(lái)ES8，交付了嗎？如果還沒(méi)有交付，可能要暫時(shí)“減配”了。
根據(jù)此前蔚來(lái)發(fā)布的官方說(shuō)明，由于芯片供應(yīng)短缺，為保障車輛交付，自2025年12月22日起，其上線總裝制造的全新ES8，“后排娛樂(lè)擴(kuò)展功能”將采用新技術(shù)方案。與原技術(shù)方案相對(duì)比，蔚來(lái)新技術(shù)方案少了兩個(gè)功能，一是U盤本地視頻播放；二是扶手箱內(nèi)USB-C接口將車機(jī)畫(huà)面輸出至外接顯示屏。
蔚來(lái)ES8推出新技術(shù)方案引用戶熱議 圖源：蔚來(lái)APP
在全球汽車行業(yè)再次被“缺芯”陰云籠罩的背景下，蔚來(lái)成為第一個(gè)公開(kāi)做出產(chǎn)品調(diào)整的中國(guó)車企。不禁令人想到，2021年的“芯片荒”下，它也是第一個(gè)因芯片短缺而短暫停產(chǎn)的造車新勢(shì)力。
歷史似乎上演了某種輪回。一方面，這給蔚來(lái)四季度的交付與盈利目標(biāo)再“上壓力”。另一方面，蔚來(lái)的調(diào)整如一面鏡子，反映了當(dāng)下汽車芯片的供需緊張情況。
12月18日，據(jù)媒體報(bào)道，本田表示，受安世半導(dǎo)體供給影響，本田與廣汽集團(tuán)的合資工廠將自12月29日起停產(chǎn)3天。同時(shí)，本田日本的工廠將在2026年1月5日起停產(chǎn)兩天。更早之前，本田削減了北美部分工廠生產(chǎn)，通用汽車、大眾汽車等均因芯片供應(yīng)問(wèn)題收到影響。
值得一提的是，此次蔚來(lái)ES8短缺的芯片主要影響視頻編碼/解碼功能，大概率為視頻處理類芯片。而對(duì)本田、通用、大眾帶來(lái)影響的安世半導(dǎo)體風(fēng)波，影響的是功率芯片。目前業(yè)內(nèi)熱議的“芯片短缺”，主要針對(duì)的又是存儲(chǔ)芯片。
全球汽車到底缺的是哪顆芯？經(jīng)歷了2021年的“缺芯荒”后，中國(guó)汽車乃至全球汽車是否有更強(qiáng)的供應(yīng)鏈韌性？
距離2021年那場(chǎng)席卷全球的“缺芯”危機(jī)過(guò)去五年，“缺芯貴電”（芯片短缺、電池成本高企）的陰影，依然在汽車圈上空盤旋。
01 三類芯片緊缺
汽車需要的芯片包括控制芯片（MCU）、計(jì)算芯片（SoC）、功率半導(dǎo)體、通信芯片、存儲(chǔ)芯片等。
一名國(guó)產(chǎn)MCU芯片企業(yè)高管告訴搜狐汽車，目前市場(chǎng)上并不缺MCU芯片。另一名國(guó)產(chǎn)頭部芯片企業(yè)內(nèi)部人士對(duì)搜狐汽車表示，目前缺的主要是存儲(chǔ)芯片和功率芯片。
當(dāng)下本田等國(guó)際車企面臨的功率芯片短缺，最直接也最猛烈。
功率芯片的短缺，始于數(shù)月前安世半導(dǎo)體的“國(guó)際風(fēng)波”。安世半導(dǎo)體是一家總部位于荷蘭，但中國(guó)企業(yè)聞泰科技為控股股東的半導(dǎo)體公司，整體車規(guī)級(jí)功率半導(dǎo)體全球市占率超 30%。
今年9月，荷蘭政府一紙行政令，宣布對(duì)安世實(shí)施全球資產(chǎn)凍結(jié)，并禁止其進(jìn)行任何股權(quán)、人員或知識(shí)產(chǎn)權(quán)調(diào)整。10月，中國(guó)商務(wù)部發(fā)布公告，禁止安世中國(guó)及其分包商出口在中國(guó)境內(nèi)制造的特定成品部件。
由于安世制造產(chǎn)能主要集中在中國(guó)，“出口限令”直接導(dǎo)致其海外大客戶受到影響。不過(guò)，中國(guó)車企受到影響并不大。
今年10月，德國(guó)汽車工業(yè)協(xié)會(huì)（VDA）總裁穆希雅（Hildegard Mueller）發(fā)布聲明稱，如果不能盡快解決安世半導(dǎo)體芯片供應(yīng)中斷的問(wèn)題，德國(guó)汽車產(chǎn)業(yè)將會(huì)被嚴(yán)重?cái)_亂，廠商可能會(huì)面臨停產(chǎn)。此外，梅賽德斯-奔馳、大眾、寶馬等車企巨頭均表達(dá)了對(duì)安世半導(dǎo)體芯片“斷供”的擔(dān)心。
與功率芯片面臨的短缺相比，存儲(chǔ)芯片的緊張滿是資本博弈的金錢味道。
“（國(guó)內(nèi)外存儲(chǔ)芯片價(jià)格）都受影響，國(guó)內(nèi)愛(ài)炒貨，影響更大些。”一名國(guó)內(nèi)頭部芯片廠一線銷售人員對(duì)搜狐汽車說(shuō)。
存儲(chǔ)芯片包括內(nèi)存和閃存兩類，內(nèi)存巨頭包括由韓國(guó)三星、SK海力士、美光；閃存巨頭包括三星、SK海力士、鎧俠、美光、閃迪。
據(jù)媒體報(bào)道，SK海力士預(yù)計(jì)存儲(chǔ)短缺將持續(xù)至2027年底。微軟、谷歌等科技巨頭正爭(zhēng)相向美光、三星電子和SK海力士等存儲(chǔ)芯片制造商爭(zhēng)取供應(yīng)。
在中國(guó)，存儲(chǔ)芯片已經(jīng)進(jìn)入漲價(jià)周期。據(jù)央視財(cái)經(jīng)報(bào)道，從9月起，存儲(chǔ)芯片價(jià)格開(kāi)始上漲，進(jìn)入四季度后漲勢(shì)加快，下游廠商爭(zhēng)相備貨，有生產(chǎn)企業(yè)產(chǎn)線滿負(fù)荷運(yùn)轉(zhuǎn)，仍然供不應(yīng)求。
存儲(chǔ)芯片的短缺，是一個(gè)全球車企和科技公司均要面對(duì)的“灰犀牛”變量。
芯片行業(yè)有著三重周期規(guī)律。一是8-10年的需求周期，二是3-5年的產(chǎn)能周期，三是1-2年的庫(kù)存周期。其中，需求周期由下游"爆款”產(chǎn)品、技術(shù)迭代驅(qū)動(dòng)，比如個(gè)人電腦、智能手機(jī)熱潮驅(qū)動(dòng)SoC、存儲(chǔ)芯片增長(zhǎng)。
本次汽車芯片行業(yè)中供應(yīng)緊張的存儲(chǔ)芯片，就主要受需求周期影響。近兩年，AI服務(wù)器、數(shù)據(jù)中心等需求激增，帶動(dòng)存儲(chǔ)芯片價(jià)格上漲。智能汽車對(duì)存儲(chǔ)能力的需求也在增長(zhǎng)，因此汽車行業(yè)同樣受到存儲(chǔ)芯片短缺影響。
“2026年，汽車行業(yè)會(huì)面臨前所未有的存儲(chǔ)芯片供應(yīng)危機(jī)，滿足率可能不到50%。”12月，理想汽車供應(yīng)鏈副總裁孟慶鵬在2025新汽車技術(shù)合作生態(tài)交流會(huì)上說(shuō)。
第三類短缺的芯片，則是視頻處理芯片。
在智能駕駛（內(nèi)含攝像頭方案）、“冰箱彩電大沙發(fā)”趨勢(shì)下，智能座艙內(nèi)多屏高清娛樂(lè)、行車記錄、遠(yuǎn)程監(jiān)控等功能逐漸普及，視頻圖像處理類產(chǎn)品需求猛增。2024年9月，安謀科技多媒體處理器研發(fā)負(fù)責(zé)人周華表示，如今視頻圖像處理類產(chǎn)品迭代速度極快。
視頻圖像處理類產(chǎn)品有多個(gè)種類，而蔚來(lái)本次供應(yīng)緊張的芯片或只是其中一種。此前，CIS（CMOS圖像傳感器）芯片、ISP (圖像信號(hào)處理器)芯片均被曝漲價(jià)、缺貨。
無(wú)論是存儲(chǔ)芯片還是視頻處理芯片，它們的短缺反映出一個(gè)共同的需要：中國(guó)不僅要有主控芯片的布局，也要補(bǔ)上“小芯片”的拼圖。
比如，在視頻芯片領(lǐng)域，全球8M CIS（800萬(wàn)像素CMOS圖像傳感器）芯片市場(chǎng)份額，幾乎被豪威科技、索尼和安森美這三家海外行業(yè)巨頭壟斷，視頻編碼芯片則由高通、博通、德州儀器、海思半導(dǎo)體等巨頭組成較為穩(wěn)定的格局。
“這次（缺芯）是讓大家意識(shí)到，并不是只有某幾個(gè)版塊需要做好本土供應(yīng)保障。類似功率芯片和存儲(chǔ)芯片，過(guò)去認(rèn)為是小芯片，并不是大家最關(guān)注的部分，也同樣隨時(shí)可能出現(xiàn)危機(jī)。因此全鏈條的本土方案是非常必要的，一定要有本土的平臺(tái)來(lái)做保障。”一名國(guó)內(nèi)知名芯片企業(yè)內(nèi)部人士對(duì)搜狐汽車表示，這些“小芯片”過(guò)往比較穩(wěn)定、不是沖突的關(guān)鍵地帶、技術(shù)門檻不高，但是量很大。
除了“國(guó)產(chǎn)替代”全面布局，“適配”“兼容”也可能成為一個(gè)重要保障。
“我們作為汽車主控芯片 都要和外圍（芯片存儲(chǔ)、功率、電源等）去做適配。對(duì)我們來(lái)說(shuō)，能做的工作就是和市場(chǎng)所有主流的、國(guó)內(nèi)外的都合作，提前做好適配。不管客戶需求是什么，保證我們都能支持。”上述芯片企業(yè)內(nèi)部人士表示，一般車型會(huì)先選擇主控芯片，再通過(guò)主控適配范圍去定外圍芯片，因此主控芯片本身要做一定的供貨保障。
目前，國(guó)內(nèi)頭部汽車芯片廠商如地平線、芯馳科技、瑞芯微等均在拓展自身兼容能力。比如芯馳科技今年4月推出的E3650芯片，具有超過(guò)350個(gè)可用外設(shè)IO（Input/Output，輸入/輸出接口）。IO 越多，芯片可直連的外部設(shè)備越多，也意味著兼容性更強(qiáng)。
02 “缺芯貴電”考驗(yàn)車企韌性
在暫時(shí)難以改善的缺芯環(huán)境下，最受傷的是車企。作為第一個(gè)將“芯片難”拿到明面上的品牌，蔚來(lái)的應(yīng)對(duì)策略“熟練得讓人心疼”。
蔚來(lái)表示，將對(duì)2025年12月31日（含）前鎖單，并采用新技術(shù)方案的ES8用戶發(fā)放15000積分補(bǔ)償。相關(guān)芯片供應(yīng)改善后，也可花費(fèi)12000積分后裝原技術(shù)方案。
用“積分補(bǔ)償用戶+后裝硬件”是新勢(shì)力品牌在上一輪“芯片荒”時(shí)的老招式。2022年，蔚來(lái)、小鵬、理想因芯片緊缺出現(xiàn)交付難題，均提供了類似的政策“彌補(bǔ)”消費(fèi)者。
但與2022年相比，當(dāng)下的車企壓力無(wú)疑更大了。
比如，雖然在樂(lè)道L90、蔚來(lái)ES8等重點(diǎn)車型的拉動(dòng)下，蔚來(lái)銷量略有起色，但面向2025年四季度盈利的目標(biāo)，其仍然壓力山大。財(cái)報(bào)顯示，其第三季度虧損雖然收窄但凈虧損仍有34.8億元。
早早實(shí)現(xiàn)首次盈利的理想，壓力同樣不小。今年第三季度，其在連續(xù)盈利11個(gè)季度后迎來(lái)了首次虧損，凈虧損6.24億元。疊加MEGA召回、i8銷量低迷、整體銷量下滑等不利因素，處在“陣痛期”的理想抗風(fēng)險(xiǎn)能力也有所下降。
除了造車新勢(shì)力，仍在變革中的上汽、廣汽等大型車企集團(tuán)，也將迎來(lái)更嚴(yán)苛的轉(zhuǎn)型環(huán)境。
何況，當(dāng)下的汽車行業(yè)不只有“缺芯”挑戰(zhàn)，更有“貴電”隱憂。
今年6月至今，電池重要原材料碳酸鋰價(jià)格飛漲，從跌破6萬(wàn)元到邁過(guò)11萬(wàn)元大關(guān)，漲幅超80%。搜狐汽車在《碳酸鋰價(jià)格半年漲60% 未來(lái)還會(huì)出現(xiàn)暴漲嗎？》一文中指出，多位專家分析，碳酸鋰2026年或?qū)⒎€(wěn)定上漲。
12月，多家電池廠商宣布漲價(jià)。孚能科技在投資者互動(dòng)平臺(tái)表示，部分產(chǎn)品已完成調(diào)價(jià)落地。公司已建立完善的價(jià)格聯(lián)動(dòng)機(jī)制，可順暢傳導(dǎo)價(jià)格漲幅。當(dāng)前部分原材料價(jià)格上漲疊加市場(chǎng)需求持續(xù)擴(kuò)大，鋰電池價(jià)格上漲已是行業(yè)明確趨勢(shì)。
德加能源發(fā)通知稱，決定自12月16日起對(duì)旗下電池系列產(chǎn)品售價(jià)上調(diào)15%。國(guó)軒高科也在接受媒體采訪時(shí)表示,公司報(bào)價(jià)會(huì)隨市場(chǎng)波動(dòng)、供應(yīng)鏈變化隨時(shí)調(diào)整,存在傳導(dǎo)機(jī)制，將根據(jù)原材料上漲進(jìn)行合理更改。
“缺芯”影響交付，“貴電”影響成本。新能源政策退坡背景下，2026年，真正考驗(yàn)新能源車企韌性的時(shí)候，到了。